CIRCULAR EXTERNA 31 DE 1999 

(Mayo 26)

Ref.: Resolución Externa 4 de 1999 de la Junta Directiva del Banco de la República.

Este despacho en uso de sus facultades legales y en especial de las que le confieren los literales a) y b) del numeral 3º del artículo 326 del estatuto orgánico del sistema financiero, considera pertinente modificar el capítulo 18 de la Circular Básica Contable y Financiera, con el objeto de incluir la reglamentación realizada por la Resolución 4 de 1999 emitida por el Banco de la República, relacionada con las operaciones de compra y venta de divisas, en las cuales su ejecución se realizará dentro de los dos (2) días hábiles inmediatamente siguientes.

De otra parte, se modifica la hoja Nº 34 del plan único de cuentas.

La presente circular rige a partir de la fecha de su publicación en el Diario Oficial y modifica en lo pertinente la Resolución 3600 de 1988 y la Circular Externa 100 de 1995.

CAPÍTULO XVIII

Valoración y contabilización de derivados

Encuadren dentro de las enunciadas en el presente capítulo deberán remitir a esta superintendencia cuando menos la información que se señala a continuación, a más tardar el 1º de abril de 1998:

a) Definición completa de la operación, y

b) Método(s) de valoración y contabilización, que tengan en cuenta lo dicho en el subnumeral 6.2 anterior.

Aquellas entidades que no se ajusten a lo dispuesto anteriormente, deberán proceder al desmonte de estas operaciones y remitir a este despacho el “plan de desmonte” correspondiente, dentro del plazo antes indicado.

6.3.2. Así mismo, las entidades vigiladas que pretendan, con posterioridad a la expedición del presente instructivo, realizar las antedichas operaciones, deberán remitir cuando menos la misma información reseñada en el subnumeral anterior, con una antelación no inferior a un mes.

De ser aprobada esta solicitud, se hará en forma genérica, de tal manera que cualquier entidad podrá realizar dicha operación, sin que sea necesario volver a solicitar aprobación a la Superintendencia Bancaria.

6.4. Estimación del riesgo de contraparte

Las operaciones de derivados que realicen las entidades vigiladas se valorarán a precios de mercado teniendo en cuenta el riesgo de contraparte, de una forma responsable, diligente y profesional. Para este propósito se deberán tener en cuenta entre otros aspectos lo siguiente:

a) La definición del riesgo de contraparte dada en el numeral 2.2 del presente capítulo;

b) Que la medición de este riesgo debe ser consecuencia de un estudio previo realizado a la contraparte, y actualizado con una periodicidad máxima de tres meses, que le permita a la entidad de alguna forma conocer, controlar y, en cierta forma, administrar su riesgo de contraparte con la otra entidad;

c) Las garantías reales ofrecidas por cada contraparte, como el registro de las operaciones en una bolsa de valores, entre otras, y

d) Que el riesgo de contraparte debe ser mayor o igual a cero y puede ser modificado si la entidad considera que existen factores que lo amerite.

6.5. Límite en tiempo para realizar operaciones con derivados

Todas las operaciones con derivados de que trata el presente capítulo deberán realizarse con un plazo mayor a tres (3) días hábiles, contados entre la fecha pactada como inicio de la operación y la fecha de su cumplimiento o liquidación, con excepción de aquellas operaciones de compra y venta de divisas, reglamentadas en el artículo 4º de la Resolución 4 de 1999, emitida por la Junta Directiva del Banco de la República, en las cuales la fecha de cumplimiento para su ejecución será dentro de los dos (2) días hábiles inmediatamente siguientes.

7. Tratamiento contable de las operaciones con derivados

Los registros contables del presente capítulo están referidos al plan único de cuentas del sector financiero. Las entidades del sector asegurador deben utilizar los códigos pertinentes al plan único de cuentas de seguros.

7.1. Forward sobre divisas

En este subnumeral se describe la forma de contabilizar las operaciones definidas en los subnumerales 3.1 y 3.2, y valoradas de acuerdo con los métodos establecidos en los subnumerales 4.1 y 4.2, del presente capítulo.

7.1.1. Contabilización inicial. El monto del derecho (de compra o venta) y el monto de la obligación (de compra o venta) serán igual a la TMPD=, y su registro se hará tal y como se describe a continuación:

Código Nombre de la Cuenta Debe Haber 

1515 Contratos forward 

151505 Derechos de compra sobre divisas xxxxx 

151525 Obligaciones de compra sobre divisas xxxxx 

151506 Derechos de venta sobre divisas xxxxx 

151526 Obligaciones de venta sobre divisas xxxxx 

La forma para determinar el valor inicial del derecho y de la obligación de cada una de las operaciones forward sobre divisas está descrita en el subnumeral 7.1.4 siguiente.

7.1.2. Contabilizaciones siguientes. En forma simultánea se deberá valorar el contrato y sus efectos se registrarán en el estado de resultados, de acuerdo con las instrucciones contenidas en el presente capítulo. La diferencia entre el derecho y la obligación se contabilizará a título de utilidad o pérdida, conforme se indica en el siguiente registro:

PLAN ÚNICO DE CUENTAS PARA EL SISTEMA FINANCIERO

CIRCULAR EXTERNA 031 DE 1999 

Nombre Código 

2430 Otros bancos y entidades financieras - país 

243005 Créditos 

243010 Descubiertos en cuenta corriente bancaria 

243015 Créditos hipotecarios 

2435 Bancos exterior 

2437 Financiación inversiones en el exterior 

2440 Entidades financieras exterior 

2445 Organismos internacionales 

244505 Banco Mundial 

244510 Banco Interamericano de Desarrollo 

244515 Corporación Andina de Fomento 

244595 Otros 

2450 Organismos nacionales 

245005 Federación Nacional de Cafeteros 

245010 Fondo Financiero de Desarrollo Urbano 

245095 Otros 

2495 Otras obligaciones financieras 

249505 Compromisos de recompra negociadas otros 

249510 Compromisos de recompra negociadas sector financiero 

249595 Otras 

25 Cuentas por pagar 

2505 Intereses 

250505 Depósitos y exigibilidades 

250510 Fondos interbancarios comprados y pactos de recompra 

250515 Créditos de bancos y otras obligaciones financieras 

250520 Títulos de inversión en circulación 

250525 Bonos obligatoriamente convertibles en acciones 

250530 Por multas y sanciones 

250595 Otros 

N. del D.: Esta circular va dirigida a señores representantes legales y revisores fiscales de los establecimientos de crédito.

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