CIRCULAR EXTERNA 50 DE 1999

 

CIRCULAR EXTERNA 50 DE 1999 

(Agosto 10)

Ref.: Modificación a la circular básica contable y financiera y planes de cuentas.

Este despacho en uso de sus facultades legales y en especial de las que le confieren los literales a) y b) del numeral 3º del artículo 326 del estatuto orgánico del sistema financiero, ha considerado oportuno modificar el capítulo I de la circular básica contable y financiera con el objeto de precisar que en el caso de que las entidades vigiladas posean inversiones de renta variable no negociables o permanentes de renta variable, cuando la entidad inversionista reciba acciones por concepto de la capitalización de la revalorización del patrimonio, realizada por la entidad receptora de la inversión, no podrá afectar el estado de ganancias y pérdidas, teniendo en cuenta que con tal transacción no incrementa el valor de la inversión.

Así mismo, es preciso indicar que las inversiones de renta variable no negociable no serán objeto de ajustes por inflación.

Se anexan las páginas de la Circular Externa 100 de 1995 y de los planes de cuentas que fueron modificadas.

La presente circular rige desde la fecha de su publicación en el Diario Oficial, deroga todas las instrucciones que le sean contrarias y modifica las resoluciones 3600 de 1988 y 2300 de 1990.

Plan único de cuentas para el sistema financiero

Código Nombre 

Pág. 72-1

8147 Distribución del capital suscrito y pagado 

814705 Acciones con dividendo preferencial 

814710 Acciones ordinarias 

814799 Ajuste por inflación 

8151 Fondo de liquidez 

815105 Depósitos de ahorro 

815110 Depósitos de ahorro con certificado a término 

815115 Certificados de depósito a término 

815120 Otros depósitos 

8153 Semovientes en participación 

815305 Ganado de cría 

815315 Ganado de levante 

815325 Ganado de ceba 

815395 Otros 

8154 Valor a apropiar para reposición de semovientes 

8155 Créditos a accionistas y vinculados 

8156 Cuentas por cobrar rendimientos inversiones negociables renta fija 

815605 Intereses 

815610 Corrección monetaria 

815615 Títulos mixtos 

8157 Cuentas por cobrar rendimientos inversiones negociables renta variable 

815705 Intereses 

815710 Corrección monetaria 

815715 Títulos de participación 

Pág. 73

8158 Cuentas por cobrar dividendos decretados inversiones negociables 

renta variable 

8160 Créditos a matriz, filiales y 

subsidiarias 

8162 Nuevos préstamos cartera 

agropecuaria 

816205 Pequeños productores 

816210 Diferente pequeños productores 

816215 Pequeños productores cultivos de 

subsistencia 

8165 Mercancías entregadas a otros 

almacenes 

816505 Mercancías entregadas a otros 

almacenes 

8166 Dividendos derechos en especie 

por revalorización del patrimonio 

816605 Inversiones no negociables de 

renta variable 

816610 Inversiones permanentes de renta 

variable 

8170 Propiedades y equipo totalmente 

depreciados 

817005 Edificios 

817010 Equipo muebles y enseres de 

oficina 

817015 Equipo de computación 

817020 Vehículos 

817025 Equipo de movilización y maquinaria 

817030 Silos 

817035 Bodegas 

817045 Bienes rurales 

8171 Valor fiscal de los activos 

8173 Provisión personas en situación 

concordataria 

8181 Títulos garantizados por la Nación 

818105 Emitidos por entidades públicas del 

orden nacional 

818110 Emitidos por establecimientos de 

crédito 

Plan único de cuentas

Resolución 3600 de 1988

Hoja 112

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 13. Inversiones 1314 Inversiones 

no negociables 

— Renta variable 

Descripción

Registra las inversiones de renta variable adquiridas por la entidad que se clasifiquen como de baja o mínima bursatilidad, sin ninguna cotización, o que no se coticen en bolsa de valores; así como las efectuadas con el propósito de adquirir o mantener el control directo o indirecto de cualquier entidad, independientemente de su grado de bursatilidad.

Valoración y contabilización

Las inversiones negociables de renta variable se valorarán y contabilizarán con base en las instrucciones impartidas en el capítulo I de la circular básica contable y financiera (Circ. Externa 100/95).

Dinámica

DébitosCréditos 

1. Por el costo de adquisición de las 1. Por el costo de las inversiones 

inversiones. vendidas, cedidas, castigadas, etc. 

Hoja 113

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 13. Inversiones 1314 Inversiones no negociables 

— Renta variable 

2. Por el valor de los dividendos en 2. Por los traslados a la cuenta 1328 

especie con abono a la cuenta de —derechos de recompra de 

resultados 4140 —dividendos y inversiones no negociables. 

participaciones—, cuando se reciban  

los títulos respectivos.  

3. Por los traslados de la cuenta 1210,  

por incumplimiento del pacto.  

4. Por el cumplimiento del pacto de  

recompra, restableciendo la  

disponibilidad del título  

correspondiente.  

Cuando el valor de la venta sea mayor que el valor registrado de la inversión, la diferencia se abonará a la subcuenta 412514 —utilidad en venta de inversiones, no negociables renta variable. Si por el contrario, el valor de la venta es menor que el valor registrado de la inversión, la diferencia se cargará a la subcuenta 512514 —pérdida en venta de inversiones, no negociables renta variable.

Hoja 120

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 13. Inversiones 1319 Inversiones 

permanentes 

— Renta variable 

Dinámica

DébitosCréditos 

1. Por el costo de adquisición de las 1. Por el costo de las inversiones 

inversiones. vendidas, cedidas, castigadas, etc. 

2. Por el valor de los dividendos en  

especie con abono a la cuenta de  

resultados 4140 —dividendos y  

participaciones—, cuando se reciban  

los títulos respectivos.  

3. Por los traslados de la cuenta 1210,  

por incumplimiento del pacto.  

Cuando el valor de la venta sea mayor que el valor registrado de la inversión, la diferencia se abonará a la subcuenta 412519 —utilidad en venta de inversiones, permanentes renta variable. Si por el contrario, el valor de la venta es menor que el valor registrado de la inversión, la diferencia se cargará a la subcuenta 512519 —pérdida en venta de inversiones, permanentes renta variable.

Hoja 133 a 150

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 13. Inversiones 1398 Provisión 

inversiones de 

renta variable 

Dinámica

CréditosDébitos 

1. Por las provisiones constituidas de 1. Por la cesión, castigo, etc., de las acuerdo con las evaluaciones inversiones. 

efectuadas con cargo a la subcuenta 2. Por la reversión de provisiones con 

517005 —provisiones, inversiones. abono a la subcuenta 

517005

—provisiones, inversiones—cuando

correspondan al mismo ejercicio, o a 

la subcuenta 422512 —reintegro 

provisiones de inversiones— cuando 

correspondan a ejercicios diferentes. 

Hoja 209

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 14. Cartera de créditos 1490 Provisión 

cartera 

comercial 

Descripción

Es una cuenta de valuación de activo de naturaleza crédito que registra los montos provisionados por la entidad, para cubrir eventuales pérdidas de créditos clasificados como comerciales.

En el código 149003 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al uno por ciento (1%) del capital de los créditos comerciales calificados como categoría “B” —crédito aceptable.

En el código 149005 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al veinte por ciento (20%) del capital de los créditos comerciales calificados como categoría “C” —crédito deficiente.

En el código 149010 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al cincuenta por ciento (50%) del capital de los créditos comerciales calificados como categoría “D” —crédito de difícil cobro.

En el código 149015 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al ciento por ciento (100%) del capital de los créditos comerciales otorgados con otras garantías diferentes a las admisibles calificados como categoría “E” —crédito incobrable.

Coeficientes de riesgo: Se tendrán en cuenta las instrucciones del capítulo II de la circular básica contable y financiera (Circ. Externa 100/95).

Hoja 211

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 14. Cartera de 1492 Provisión 

créditos cartera de 

consumo 

Descripción

Es una cuenta de valuación de activo de naturaleza crédito que registra los montos provisionados por la entidad, para cubrir eventuales pérdidas de créditos clasificados como de consumo.

En el código 149202 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al uno por ciento (1%) del capital de los créditos consumo calificados como categoría “B” —créditos aceptables.

En el código 149203 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al veinte por ciento (20%) del capital de los créditos consumo calificados como categoría “C” —créditos deficientes.

En el código 149204 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al cincuenta por ciento (50%) del capital de los créditos de consumo calificados como categoría “D” —créditos difícil cobro.

En el código 149205 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al ciento por ciento (100%) del capital de los créditos de consumo otorgados por la entidad con otras garantías diferentes a las admisibles y calificados como categoría “E” —créditos incobrables.

Los créditos amparados con seguridades que, según las normas referentes a cupo individual de endeudamiento, tengan el carácter de garantías admisibles, se provisionarán, en el porcentaje que corresponda según la calificación del crédito, sobre la diferencia entre el valor del crédito —tal como se define en el capítulo II de la circular básica contable y financiera (Circ. Externa 100/95)— y el valor de la garantía. En este caso se registrará en estas subcuentas la proporción correspondiente al capital.

Hoja 213

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 14. Cartera de 1494 Provisión 

créditos cartera de 

vivienda 

Descripción

Es una cuenta de valuación de activo de naturaleza crédito que registra los montos provisionados por la entidad, para cubrir eventuales pérdidas de créditos calificados como de vivienda.

En el código 149403 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al uno por ciento (1%) del capital de los créditos de vivienda otorgados por la entidad y calificados como categoría “B” —créditos aceptables.

En el código 149405 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al veinte por ciento (20%) del capital de los créditos de vivienda otorgados por la entidad y calificados como categoría “C” —créditos deficientes.

En el código 149410 debe mantenerse en todo tiempo una provisión no inferior al cincuenta por ciento (50%) del capital de los créditos de vivienda otorgados por la entidad y calificados como categoría “D” —créditos de difícil cobro.

En el código 149415 debe contabilizarse una provisión no inferior al ciento por ciento (100%) del capital de los créditos hipotecarios para vivienda otorgados por la entidad con otras garantías diferentes a las admisibles y calificados como categoría “E” —créditos incobrables.

Coeficientes de riesgo: Se tendrán en cuenta las instrucciones del capítulo II de la circular básica contable y financiera (Circ. Externa 100/95).

Hoja 267

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 16 Cuentas por 1694 Provisión 

cobrar cuentas por  

cobrar comerciales 

Descripción

Es una cuenta de valuación de activo de naturaleza crédito que registra los montos provisionados por la entidad, para cubrir probables pérdidas de las cuentas por cobrar clasificadas como comerciales.

Se provisionará el uno por ciento (1%) del valor de los intereses, comisiones, honorarios y otros conceptos causados sobre créditos comerciales calificados como categoría “B” —crédito subnormal— amparados con otras garantías diferentes a las admisibles.

Se provisionarán en su totalidad el valor de los intereses, comisiones, honorarios y otros conceptos causados sobre créditos comerciales calificados como categoría “C” —crédito deficiente— amparados con otras garantías diferentes a las admisibles. Adicionalmente, cuando se califique en este nivel de riesgo deberá suspenderse la causación de estos conceptos.

Los cánones de bienes recibidos en leasing se provisionarán de acuerdo con su clasificación y calificación en la subcuenta correspondiente, sin tener en cuenta el valor de las garantías adicionales que solamente respaldan el valor de adquisición de los bienes dados en leasing, cuyo cálculo se establece en el código 1899.

Hoja 523

Clase Grupo Cuenta 

4. Ingresos 41 Operacionales 4140 Dividendos y 

participaciones 

Descripción

Registra los dividendos y participaciones provenientes de los derechos patrimoniales que la entidad posee en otras sociedades a título de inversiones no negociables de renta variable e inversiones permanentes de renta variable, siempre que quede establecido el derecho de la entidad a recibirlos, ya sea en especie o en efectivo, para lo cual se tendrán en cuenta las instrucciones contempladas en las cuentas 1314 — Inversiones no negociables – renta variable y 1319 — Inversiones permanentes de renta variable.

No incluye los dividendos y participaciones provenientes de los derechos patrimoniales que la entidad haya recibido en pago de obligaciones. Mientras tales bienes permanezcan en esa condición éstos deben registrarse en la subcuenta 429510 — Diversos, ingresos bienes recibidos en pago.

Dinámica

CréditosDébitos 

1. Por el valor de los dividendos o 1. Por la cancelación de saldos al 

utilidades recibidos o decretados en cierre del ejercicio. 

especie y en efectivo, derivados del  

reparto de utilidades.  

Hoja 660-1

Clase Grupo Cuenta 

8. Cuentas de 81 Deudoras 8166 Dividendos 

orden derechos 

en especie por 

revalorización 

del patrimonio 

Descripción

Registra el valor de los dividendos y participaciones provenientes de los derechos patrimoniales que la entidad posee en otras sociedades a título de inversiones no negociables de renta variable y permanentes de renta variable, siempre que quede estipulado el derecho de la entidad a recibirlos en especie, teniendo en cuenta lo dispuesto en el capítulo I de la circular básica contable y financiera, en los códigos 816605 — Inversiones no negociables de renta variable y 816610 — Inversiones permanentes de renta variable.

Dinámica

DébitosCréditos 

1. Por el valor de los dividendos o 1. Por La cancelación de saldos al 

utilidades generados por la cierre del ejercicio. 

capitalización de la revalorización del  

patrimonio de la entidad emisora.  

Plan único de cuentas para el sector asegurador

Pág. 54

Código Nombre 

815710 Corrección monetaria 

815715 Títulos de participación 

8158 Cuentas por cobrar dividendos decretados 

inversiones negociables renta variable 

8160 Créditos a matriz, filiales y subsidiarias 

8166 Dividendos derechos en especie por  

revalorización del patrimonio 

816605 Inversiones no negociables de renta variable 

816610 Inversiones permanentes de renta variable 

8170 Propiedades y equipo totalmente  

depreciados 

817005 Edificios 

817010 Equipo, muebles y enseres de oficina 

817015 Equipo de computación 

817020 Vehículos 

8171 Valor fiscal de los activos 

8181 Títulos garantizados por la Nación 

818105 Emitidos por entidades públicas del orden  

nacional 

818110 Emitidos por instituciones financieras 

818115 Emitidos por residentes del exterior 

818195 Emitidos por otras entidades 

8182 Títulos garantizados por el Banco de la  

República 

818205 Emitidos por entidades públicas del orden 

nacional 

818210 Emitidos por instituciones financieras 

818215 Emitidos por residentes del exterior 

818295 Emitidos por otras entidades 

8183 Títulos aceptados por establecimientos de  

crédito 

818305 Emitidos por entidades públicas del orden 

nacional 

818310 Emitidos por instituciones financieras 

Pág. 54-1

818315 Emitidos por residentes del exterior 

818395 Emitidos por otras entidades 

8195 Otras cuentas de orden deudoras 

819502 Cheques posfechados 

819503 Salvamentos por realizar 

819504 Primas de seguros al cobro 

Plan único de cuentas

Resolución 2300 de 1990

Hoja 82

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 13. Inversiones 1314 Inversiones no 

negociables 

— Renta variable 

Descripción

Registra las inversiones de renta variable adquiridas por la entidad que se clasifiquen como de baja o mínima bursatilidad, sin ninguna cotización, o que no se coticen en bolsa de valores; así como las efectuadas con el propósito de adquirir o mantener el control directo o indirecto de cualquier entidad, independientemente de su grado de bursatilidad.

Valoración y contabilización

Las inversiones negociables de renta variable se valorarán y contabilizarán con base en las instrucciones impartidas en el capítulo I de la circular básica contable y financiera (Circ. Externa 100/95).

Dinámica

DébitosCréditos 

1. Por el costo de adquisición de las 1. Por el costo de las inversiones 

inversiones. vendidas, cedidas, castigadas, etc. 

Hoja 83

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 13. Inversiones 1314 Inversiones no 

negociables 

— Renta variable 

2. Por el valor de los dividendos en 2. Por los traslados a la cuenta 1328 

especie con abono a la cuenta de —derechos de recompra de 

resultados 4140 —dividendos y inversiones no negociables. 

participaciones—, cuando se reciban  

los títulos respectivos.  

3. Por los traslados de la cuenta 1210,  

por incumplimiento del pacto.  

4. Por el cumplimiento del pacto de  

recompra, restableciendo la  

disponibilidad del título  

correspondiente.  

Cuando el valor de la venta sea mayor que el valor registrado de la inversión, la diferencia se abonará a la subcuenta 412514 —Utilidad en venta de inversiones, no negociables renta variable. Si por el contrario, el valor de la venta es menor que el valor registrado de la inversión, la diferencia se cargará a la subcuenta 512514 —pérdida en venta de inversiones, no negociables renta variable.

Hoja 90

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 13. Inversiones 1319 Inversiones 

permanentes 

– Renta variable 

Dinámica

DébitosCréditos 

1. Por el costo de adquisición de las 1. Por el costo de las inversiones 

inversiones. vendidas, cedidas, castigadas, etc. 

2. Por el valor de los dividendos en  

especie con abono a la cuenta de  

resultados 4140 —dividendos y  

participaciones—, cuando se reciban  

los títulos respectivos.  

3. Por los traslados de la cuenta 1210,  

por incumplimiento del pacto.  

Cuando el valor de la venta sea mayor que el valor registrado de la inversión, la diferencia se abonará a la subcuenta 412519 —utilidad en venta de inversiones, permanentes renta variable. Si por el contrario, el valor de la venta es menor que el valor registrado de la inversión, la diferencia se cargará a la subcuenta 512519 —pérdida en venta de inversiones, permanentes renta variable.

Hoja 103 a 119

Clase Grupo Cuenta 

1. Activo 13 Inversiones 1398 Provisión 

inversiones de 

renta variable 

Dinámica

CréditosDébitos 

1. Por las provisiones constituidas de 1. Por la cesión, castigo, etc., de las  

acuerdo con las evaluaciones inversiones. 

efectuadas con cargo a la subcuenta 2. Por la reversión de provisiones con 

517005 —provisiones, inversiones. abono a la subcuenta 517005 

—provisiones, inversiones— cuando 

correspondan al mismo ejercicio, o a 

la subcuenta 422512 —reintegro 

provisiones de inversiones— cuando 

correspondan a ejercicios diferentes. 

Hoja 410

Clase Grupo Cuenta 

4. Ingresos 41 Operacionales 4140 Dividendos y 

participaciones 

Descripción

Registra los dividendos y participaciones provenientes de los derechos patrimoniales que la entidad posee en otras sociedades a título de inversiones no negociables de renta variable e inversiones permanentes de renta variable, siempre que quede establecido el derecho de la entidad a recibirlos, ya sea en especie o en efectivo, para lo cual se tendrán en cuenta las instrucciones contempladas en las cuentas 1314 — Inversiones no negociables - renta variable y 1319 — Inversiones permanentes de renta variable.

No incluye los dividendos y participaciones provenientes de los derechos patrimoniales que la entidad haya recibido en pago de obligaciones. Mientras tales bienes permanezcan en esa condición éstos deben registrarse en la subcuenta 429510 — Diversos, ingresos bienes recibidos en pago.

Dinámica

CréditosDébitos 

1. Por el valor de los dividendos o 1. Por La cancelación de saldos al 

utilidades recibidos o decretados en cierre del ejercicio. 

especie y en efectivo, derivados del  

reparto de utilidades.  

Hoja 517-1

Clase Grupo Cuenta 

8. Cuentas de 81 Deudoras 8166 Dividendos 

orden derechos en 

especie por 

revalorización del 

patrimonio 

Descripción

Registra el valor de los dividendos y participaciones provenientes de los derechos patrimoniales que la entidad posee en otras sociedades a título de inversiones no negociables de renta variable y permanentes de renta variable, siempre que quede estipulado el derecho de la entidad a recibirlos en especie, teniendo en cuenta lo dispuesto en el capítulo I de la circular básico contable y financiera, en los códigos 816605 — Inversiones no negociables de renta variable y 816610 — Inversiones permanentes de renta variable.

Dinámica

DébitosCréditos 

1. Por el valor de los dividendos o 1. Por la cancelación de saldos al 

utilidades generados por la cierre del ejercicio. 

capitalización de la revalorización del  

patrimonio de la entidad emisora.  

CAPÍTULO I

Evaluación de inversiones

Pág. 18

Para efectos del tratamiento contable de las inversiones negociables de renta variable en acciones, las entidades que se acojan al procedimiento de valoración descrito en el numeral 3.1.3. Tratándose de la creación de entidades financieras vigiladas por la Superintendencia Bancaria, una vez culminado el primer año de constitución y únicamente durante los dos años siguientes, la diferencia entre el valor de suscripción o de adquisición y el valor mercado, siempre y cuando este último sea inferior, podrá registrarse como una desvalorización de inversiones negociables de renta variable dentro del patrimonio de la entidad. A partir del inicio del cuarto año de su constitución, los efectos de la valoración deberán contabilizarse conforme a las reglas generales establecidas en el presente instructivo.

4.2. Contabilización de inversiones no negociables. Los resultados de las valoraciones por el riesgo de mercado de las inversiones no negociables se tratarán contablemente atendiendo las siguientes reglas:

4.2.1. Inversiones de renta variable:

a) Su registro se efectuará por el costo y su ajuste a valor de mercado se efectuará así:

i) En el evento en que el valor de mercado sea superior al costo por el cual se encuentra registrada la inversión, la diferencia se registrará como superávit por valorización.

ii) Cuando el valor de mercado sea inferior al costo por el cual se encuentra registrada la inversión, la diferencia afectará, en primera instancia, el superávit por valorización de la correspondiente inversión hasta agotarlo y a partir de ahí afectará el estado de ganancias o pérdidas a título de provisiones por riesgo de mercado.

No obstante lo anterior, las instituciones que se acojan al procedimiento de valoración descrito en el numeral 3.1.3. tratándose de la creación de entidades financieras vigiladas por la Superintendencia Bancaria, una vez culminado el primer año de constitución y únicamente durante los dos años siguientes podrán no constituir provisión por la diferencia entre el valor de suscripción o de adquisición y el valor de mercado, siempre y cuando este último sea inferior; en tal caso, dicha diferencia deberá registrarse como una desvalorización de inversiones no negociables de renta variable dentro del patrimonio de la entidad. A partir del inicio del cuarto año de su constitución los efectos de la valoración deberán contabilizarse conforme a las reglas generales establecidas en el presente instructivo.

Las entidades que posean aportes en sociedades administradoras de fondos de pensiones y de cesantía, podrán acogerse a lo estipulado en el párrafo anterior, con la salvedad de que el plazo de dos años se amplía a cuatro años. Para tal efecto, los términos se contarán desde la fecha en que fueron autorizadas para administrar fondos de pensiones obligatorias de que trata la Ley 100 de 1993.

b) Los dividendos o utilidades que se repartan en especie sobre estas inversiones se tratarán así:

i) Por reparto de las utilidades: Se abonan al estado de ganancias o pérdidas.

ii) Por reparto de la revalorización del patrimonio: No afectarán el estado de ganancias o pérdidas, su registro se hará en cuentas de orden.

c) Los dividendos o utilidades que se repartan en efectivo se registrarán con abono al estado de ganancias o pérdidas.

Pág. 19-1

4.3.2. Inversiones permanentes

a) Su registro se efectuará por el costo y su ajuste a valor de mercado se efectuará así:

i) En el evento en que el valor de mercado sea superior al costo por el cual se encuentra registrada la inversión, la diferencia se registrará como superávit por valorización.

ii) Cuando el valor de mercado sea inferior al costo por el cual se encuentra registrada la inversión, la diferencia afectará, en primera instancia, el superávit por valorización de la correspondiente inversión hasta agotarlo y a partir de ahí la diferencia se registrará como una desvalorización de la respectiva inversión dentro del patrimonio de la entidad.

Estas inversiones no se ajustarán por inflación.

Tratándose de las inversiones efectuadas por los fondos de pensiones obligatorias y de cesantía, éstas se registrarán inicialmente por su costo de adquisición y su ajuste a valor de mercado se realizará de conformidad con el procedimiento señalado para las inversiones negociables de renta variable.

b) Los dividendos o utilidades que se repartan en especie sobre estas inversiones se tratarán así:

i) Por reparto de las utilidades: Se abonan al estado de ganancias o pérdidas.

ii) Por reparto de la revalorización del patrimonio: No afectarán el estado de ganancias o pérdidas, su registro se hará en cuentas de orden.

c) Los dividendos o utilidades que se repartan en efectivo se registrarán con abono al estado de ganancias o pérdidas.

5. Evaluación de los riesgos de solvencia y jurídicos

5.1. Alcance y frecuencia de la evaluación del riesgo de solvencia. La evaluación se realizará sobre la totalidad de las inversiones de renta variable, con excepción de las inversiones efectuadas en títulos clasificados como de alta y media bursatilidad por la Superintendencia de Valores, mientras mantengan tal calificación, las inversiones negociables de renta fija y las inversiones hasta el vencimiento.

Las frecuencias de evaluación serán las siguientes:

5.1.1. Durante cada trimestre calendario se evaluarán por lo menos las siguientes inversiones:

a) Las calificadas en la categoría “B” y en categorías de mayor riesgo en la última evaluación;

b) Las que sean iguales o superiores al uno por ciento (1%) del patrimonio técnico del trimestre calendario inmediatamente anterior, acumuladas por emisor,

c) Las que sean iguales o superiores al cinco por ciento (5%) del total de la cartera de inversiones del mes inmediatamente anterior, acumuladas por emisor, y

d) Las inversiones de renta variable en entidades vinculadas y subordinadas.

5.1.2. Durante cada semestre calendario se evaluará, por lo menos, el 95% del valor total de las inversiones que deban ser evaluadas por este riesgo. Los resultados se registrarán a más tardar al finalizar el período de evaluación de acuerdo con la frecuencia antes señalada.

Las entidades respecto de las cuales no se hayan establecido normas de patrimonio técnico, deberán tomar como referencia el monto de su patrimonio contable, siempre que para efectos de este instructivo se haga alusión al concepto de patrimonio técnico.

N. del D.: Esta circular va dirigida a representantes legales y revisores fiscales de entidades vigiladas.

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